Walgreens y otros 2 valores de dividendos con rendimientos ultra elevados

Se puede ganar mucho dinero en los mercados financieros de muchas maneras. Sin embargo, sólo unas pocas estrategias resultan rentables a largo plazo. Una estrategia probada es la inversión en acciones de alta rentabilidad por dividendos, que ahora pueden proporcionar una protección relativamente buena en tiempos de mayor volatilidad. Aquí hay 3 valores que rinden un 4,41% o más.

AGNC Investment Corp

La primera acción de alto rendimiento es el fondo de inversión inmobili aria (REIT) AGNC Investment Corp $AGNC. El dividendo de la empresa rinde un 11,62% de dos dígitos.

Aunque los valores que compra la AGNC pueden ser algo complicados, el modelo de funcionamiento de la empresa es bastante fácil de entender. Los REITs hipotecarios suelen tratar de pedir dinero prestado a bajos tipos de interés a corto plazo y luego utilizar ese capital para comprar activos de mayor rendimiento a largo plazo, como los valores respaldados por hipotecas. Cuanto mayor sea la diferencia (denominada margen de interés neto) entre el rendimiento medio de los activos en propiedad menos el tipo de interés medio de los préstamos, más rentable suele ser un REIT hipotecario.

Otra pieza realmente importante del rompecabezas es la composición de la cartera de inversiones de la AGNC. La empresa terminó el mes de marzo con una cartera de inversiones de 68.600 millones de dólares, de los cuales el 97,5% eran activos de agencias. Los valores "de agencia" están respaldados por el gobierno federal en caso de incumplimiento. Aunque la inversión en estos valores seguros reduce la rentabilidad, también permite a las empresas utilizar el apalancamiento para aumentar sus beneficios.

En los próximos ocho años, es muy probable que el valor contable de AGNC aumente y que el precio de sus acciones haga lo mismo. Combinado con un gigantesco dividendo mensual, existe una receta para la creación de riqueza significativa.

Antero Midstream

El otro valor de alto rendimiento por dividendos es el intermediario energético Antero Midstream $AM. Antero tiene un rendimiento del 9,27% en el momento de escribir este artículo. Antero Midstream proporciona servicios de recogida, compresión, procesamiento y entrega de agua para la empresa matriz Antero Resources. Este último es uno de los mayores productores de gas natural de Estados Unidos.

Hay tres factores que hacen de Antero una inversión tan sólida durante los próximos ocho años. El primero es la estructura de los contratos de Antero Midstream con su empresa matriz. Por lo general, los proveedores de servicios intermedios se basan en contratos basados en el volumen o en tarifas fijas que proporcionan un nivel altamente predecible de flujo de caja operativo en cada año. En segundo lugar, Antero Resources está aumentando las perforaciones en las propiedades de Antero Midstream. Y en tercer lugar, la fuerte recuperación de los precios del gas natural, unida al deseo de Antero Resources de aumentar la producción, ha permitido a Antero Midstream mejorar su balance.

Walgreens Boots Alliance

Por último, y uno de mis valores favoritos de alto rendimiento, es la cadena de farmacias Walgreens Boots Alliance $WBA. Walgreens paga actualmente un rendimiento del 4,41% y ha aumentado su pago anual base en cada uno de los últimos 46 años.

En general, las acciones de dispositivos médicos son una inversión relativamente segura , independientemente de lo bien o mal que vaya la economía estadounidense. Sin embargo, Walgreens y sus compañeros de farmacia han aprendido por las malas que dependen en gran medida del tráfico peatonal; la pandemia de COVID-19 les ha afectado negativamente. Walgreens ha experimentado una debilidad en las ventas minoristas de primera línea, así como en los ingresos de las clínicas. La buena noticia, sin embargo, es que esta debilidad temporal permite a los inversores comprar una empresa muy rentable a bajo precio.

Walgreens Boots Alliance se encuentra en medio de la implementación de un plan de cambio de múltiples puntos que se centra en la mejora de los márgenes operativos, el aumento del crecimiento orgánico y el impulso de las visitas repetidas y el compromiso. Para aumentar los márgenes de explotación, la empresa está recortando la grasa, por así decirlo. Cuando su año fiscal 2021 terminó el 31 de agosto, Walgreens anunció que había reducido sus gastos operativos anuales en más de 2.000 millones de dólares, un año completo antes de lo previsto. Mientras la empresa recorta costes, también hace hincapié en las iniciativas de digitalización para promover la comodidad. Aunque los establecimientos físicos de Walgreens seguirán generando la mayor parte de sus ingresos, animar a los consumidores a comprar por Internet debería suponer un buen impulso en las ventas.

De los valores mencionados, es Walgreens el que tengo en mi cartera. Esto no es una recomendación de inversión y cualquier decisión de inversión está totalmente en sus manos. Los valores individuales fueron cubiertos por el analista Sean Williams.