¿Una receta para obtener ingresos pasivos? Estos tres brutales valores de dividendos...

Pago trimestral de dividendos: un asunto muy agradable. El dinero trabaja para ti y tú sólo recoges los frutos. Puedes cubrir tus gastos o reinvertir el dividendo y obtener aún más la próxima vez. Pero hay una trampa. Hay que elegir las empresas o índices adecuados en los que invertir el dinero. Hoy veremos tres valores que son opciones probadas para los inversores en dividendos.

La base fundamental para los dividendos es el flujo de caja libre de una empresa, esencialmente el efectivo de las operaciones menos los gastos de capital. Sin un flujo de caja positivo, la empresa puede tener que pedir préstamos para pagar el dividendo o reducirlo o suspenderlo. Por lo tanto, utilizaremos la cantidad de FCF para guiarnos en esta lista. No me entretendré, ¡hagámoslo!

Archer Daniels Midland $ADM

ADM obtuvo un rendimiento del flujo de caja libre del 14,2%. La empresa generó casi 6.600 millones de dólares de flujo de caja operativo en 2021. Su flujo de caja libre fue de aproximadamente 5.400 millones de dólares, según FactSet. La empresa gastó 834 millones de dólares en dividendos el año pasado, un 3% más que los 809 millones que pagó en 2020. El rendimiento de la acción se situó recientemente en el 1,8%.

Exxon Mobil $XOM

Gigante de la energía con un rendimiento del flujo de caja libre del 13,8%. El flujo de caja de las operaciones de la compañía alcanzó los 48.000 millones de dólares el año pasado, el más alto desde 2012, claramente ayudado por el aumento de los precios del petróleo. La empresa dijo que el flujo de caja libre cubría los gastos de capital, la amortización de la deuda y el pago de dividendos. Sin embargo, en los últimos años, el flujo de caja libre de Exxon Mobil no ha cubierto el dividendo en el actual entorno de bajos precios de la energía.

Chevron $CVX

Esta empresa también tiene un sólido rendimiento del flujo de caja libre del 9,6%. También se ha visto favorecida por la subida de los precios del petróleo. El año pasado, el flujo de caja libre de la empresa fue un récord de 21.100 millones de dólares, con un aumento de 1.700 millones de dólares desde 2020. Su rentabilidad por dividendo se situaba recientemente en torno al 3,5%.

El consejero delegado, Michael Wirth, dijo a los analistas a principios de este año que el dinero en efectivo ayudó a la empresa a abordar cuatro prioridades financieras en 2021: aumentar el dividendo, continuar con el gasto de capital, "el reembolso significativo de la deuda" y la recompra de acciones por decimocuarta vez en los últimos 18 años. La acción rinde aproximadamente un 3,5%.

Esto no es una recomendación de inversión. Se trata únicamente de mi resumen de los datos disponibles en Internet y del análisis de Lawrence Strauss. Cada inversor debe hacer su propio análisis exhaustivo y tomar una decisión tras considerar su propia situación.